Вопреки ожиданиям прямого продолжения сериала лента оказывается не просто новой страницей «сказки про Горшка и Князя», а историей о созависимости творца и его детищ, то есть историей о неразрывной взаимосвязи художника с миром, который он создает. Отправной точкой повествования становится и правда финал сериала, где погибший Михаил Горшенев из «нашей реальности» переносится и продолжает жить в сказочном мире снов и грез, в той вселенной, которая была соткана им и Андреем Князевым из текстов, рисунков и музыки. Мир «Короля и Шута» здесь оказывается живым, существующим местом, населенным героями и локациями, описанными не раз Князем в черновиках и песнях. В этом мире свои законы, но неизменно одно: его сердце — Князь из «реальности». И когда омраченный смертью друга Андрей Князев начинает тосковать и переживать, оставаясь наедине с внутренним разломом, его чувства и состояние напрямую влияют на равновесие созданного сказочного мира. В мире сказки начинается раскол — боль Князева «из реальности» порождает демона, не метафорического внутреннего, которым часто именует человек свои обиды и страхи, а настоящего монстра. Сам того не подозревая, Князев оживляет самого страшного из созданных им существ — могущественного Некроманта, разрушающего мир «Короля и Шута» в обеих реальностях. Поглощающая тьма уничтожает сказочную вселенную, приводит к гибели её обитателей и красот, а большинство существ обращает в кровожадных зомби. Чтобы навести порядок в двух мирах, спасти плененную Вдову, вернуть всем покой и радость, Горшок вынужден окунуться в «реальный мир», забрав оттуда Князя на борьбу с Некромантом.